Введение

Этот блог является введением в классическую финансовую математику. Он посвящен изучению детерминированных моделей финансовых операций. Под детерминированностью здесь понимается полная определенность будущих значений временных и финансовых характеристик изучаемых операций и процессов. Прежде всего, речь идет о кредитных сделках, основные финансовые и временные параметры которых фиксируются в момент заключения сделки.

Поэтому классическую финансовую математику часто называют математикой кредита или, учитывая ту основополагающую роль, которую играют процент и процентная ставка в кредитных операциях, теорией процентов, теорией процентной ставки и т. п.

Посты будут содержать изложение лишь основных тем классической финансовой математики, изучаемых в рамках традиционных курсов: простые и сложные проценты, погашение долга, аннуитеты (ренты) и т.п. Вопросы, связанные с различными долговыми инструментами: векселями, депозитными сертификатами, облигациями будут, значительно более подробно, чем принято в традиционных курсах, рассмотрены в части посвященной активам с фиксированной доходностью.

В традиционном изложении финансовой математики основное внимание будет уделяться, прежде всего, операциональным аспектам, т.е. по каким формулам и как вычисляется та или иная характеристика. В этой части основное внимание будет уделено базовым понятиям, их корректной интерпретации и использованию на практике, а также принципам построения, анализа и практического использования финансовых моделей.